昨日一则消息在网上低烈度传播：由澳门特区旅游局官宣，入境珠海人员核酸检测要求由24小时放松至48小时。
这则消息直接引发了今天博彩股的集体暴走，赌场与博彩指数大涨6.11%。分个股来看，“博彩五虎”新濠、永利、金沙、澳博、美高梅涨幅都在5个点以上，其中新濠更是暴涨14%，气势如虹。
除了博彩，集体涨幅第二高的板块就是旅游。涨幅冲的靠前的普遍是细价股，但携程和中国中免这两大旅游股涨幅都在4~5个点左右，还是可以的。
第三就是汽车了。板块整体涨幅在3.61%，而造车新势力“蔚小理”涨幅居板块前三。往下拍下来是比亚迪、长城、吉利、广汽等自主与合资品牌。
股市行情，其实有自己的语言，会听的人，通过每天跳动的价格与波动的涨跌幅，就可以知道其它投资者在做什么，甚至想什么。
博彩、旅游、汽车这三大板块暴走，其实归结为一点，就是：对防疫政策放松的预期。
首先澳门和珠海之间是实实在在的放松了。尤其是澳à珠这个方向的放松，给了人们未来进一步放松港深通关乃至与其他城市的通关政策的憧憬。
根据澳门旅游局最新update，目前进入澳门可以凭48小时核酸阴性证明，而此前离开澳门进入珠海要凭24小时核酸，这意味着其实澳门旅游只可以一日游，否则就要在澳门当地做核酸。而澳à珠方向放宽到24小时，就是说游客可以在澳门过夜，而不用太过担心核酸检测的问题。（当然，谨慎的游客还是可以在澳门做一次核酸）——
此外，从澳门方向进入珠海，出口岸之后的“强制核酸检测”也放松为“自愿应检尽检”。这样对于有急事或者商务活动的人士，可以选择办完事情之后在驻地检测，而不用在口岸大排长龙做核酸检测。
此外今日关于香港放松通关隔离政策的传言在网上传播。但并没有得到官方证实。这里不作分析和解读。
近期许多分析师都在推演未来中国“后疫情时代”的经济复苏路径。许多人认为是会是利好地产。笔者并不认可这个逻辑。
当然，今年地产太惨了，人们都希望一旦有了活水，先流到地产那里，这种心理是可以理解的。但可惜逻辑不会是这样。
从今天的市场来看，未来经济复苏的路径，一定是沿着“先轻后重”、“先消费后投资”的逻辑推演。
所谓“先轻后重”就是，先是一些轻资产的行业复苏，比如博彩、旅游、餐饮、电影等，然后会推演到重资产、尤其是金融资产，比如房地产、券商、基金等。
而先消费后投资的逻辑也是类似的，人们对经济活动的信心，需要一个建立的过程，或者说是“重拾信心”的过程。这个过程一定是消费先行，然后转向投资。房地产可能还要再等等。
当然，防疫政策放松的具体时间点，笔者没有能力预测，但是放松之后的经济复苏逻辑，可以大概率说的大差不差。即便以后放松了，如果局部再爆发疫情，可能还会有短时期内收紧的可能性。
最后聊聊博彩板块。博彩板块上半年业绩几乎全军覆灭，数据上来看全是亏损，有的甚至在原有亏损基础上扩大50%。但这已经属于利空出尽的节奏了。未来随着澳门通关政策放宽，澳门的旅游业将会逐渐恢复，而居民“小赌怡情” 也是有的。于是为博彩业带来复苏，以及博彩周边的酒店和购物带来繁荣。
此外，从股价来看，博彩板块已经出现了底部形态。
3月份的大底、5月和6月之间出现过一次“双底”结构，到9月份前几日则继续探底——但这三次底部的点位，一个比一个高。而且从2月初的局部高点来看，到现在基本上是持续半年的“三角收敛”，即将在这几日选择方向。而根据今天的行情来看，未来向上的几率会比较大。
所以，未来一段时间，押注中国防疫政策放松，博彩、旅游等行业可以关注一下了。
