消息面上，杭州市临安区已决定收购一批商品住房，用作公共租赁住房。国信证券认为，短期内，主要城市优化限购政策将有助于扭转房地产市场的悲观预期。然而，目前房地产的基本面尚未出现明显好转，市场信心的恢复仍需时间。因此，后续的支持政策可能会进一步加码。目前，建材板块的估值和持仓均处于较低水平。关注消费建材优质龙头公司以及部分超跌估值修复的机会，预计市场在预期修复下会有所表现。
机构方面，申万宏源表示，2023年水泥行业面临压力，2024年开局同样不利，但底部信号较为明显。该行认为，水泥价格进一步下跌的空间有限。由于水泥行业的生产线关停较为灵活，2023年一季度全行业已陷入整体亏损状态。尽管如此，头部企业海螺水泥凭借成本优势仍保持盈利。在这种情况下，行业内其他企业缺乏进一步降价、亏损甚至亏现生产的动力。因此，即使需求恢复一般，行业通过协同限产维持保本意愿仍会显现。
国泰君安表示，水泥行业的产量和价格正在迅速触底，供给侧的积极因素开始显现。观察到2023年第三季度至2024年第一季度，多数上市龙头企业的盈利进一步受到压缩，部分已经进入微利或亏损状态，这意味着行业整体已经回到盈亏平衡或亏损的状态，利润进一步压缩的空间有限。2024年第一季度，受复工延迟、高基数和天气因素的影响，水泥行业的整体生产和销售以及上市公司的盈利都在迅速触底，预计第二季度在产量和价格方面将同步稳定。龙头企业已在4月份将价格策略调整为以涨价促稳定，以缓解竞争压力。今年内，行业碳排放交易有望加速推进。长期来看，随着行业盈利持续在底部震荡，以及碳排放交易等供给侧措施的持续推进，行业预期将趋于理性，行业可能迎来整合、出清，从而改善供需格局并释放弹性。
华龙证券指出，五一假期结束后，随着天气状况的改善，水泥需求继续小幅回升。全国重点地区水泥企业的出货率约为54%，较前期提升了近2个百分点。在价格方面，长江中下游地区由于错峰生产执行不力，价格已基本回落至原点；而北方地区加强了错峰生产力度，企业积极推涨价格。预计未来水泥价格仍将保持震荡调整的走势。
截至收盘，中国建材（03323.HK）涨9.91%，报3.55港元，成交额3.59亿港元，总市值299.43亿港元。
